Рейтинг ТОП-100 российских здравниц. Итоги-2018

РЕЗУЛЬТАТЫ ЕЖЕГОДНОГО РЕЙТИНГА ИНВЕСТПРИВЛЕКАТЕЛЬНОСТИ «ТОП-100 РОССИЙСКИХ ЗДРАВНИЦ», июнь 2019 г.

ПОЯСНЕНИЯ

Рейтинг инвестиционной привлекательности «ТОП-100 российских здравниц» инициирован Ассоциацией оздоровительного туризма и составляется ежегодно. Цель рейтинга - создать систему координат, способствующую правильному позиционированию российских здравниц и популяризации их инвестиционной привлекательности в бизнес-сообществе, а также стать одним из важных ориентиров, определяющим конкретные инвестиционные решения в санаторно-курортной отрасли.

Первый рейтинг составлялся Ассоциацией оздоровительного туризма совместно с крупнейшим российским рейтинговым агентством Эксперт РА (RAEX) на основе данных за 2015 год. Для оценки инвестиционной привлекательности санаторно-курортных организаций учитываются экономические и финансовые показатели их деятельности по верифицированной RAEX методологии расчета. За весь период составления рейтинга «ТОП-100 российских здравниц» методология не изменялась.

Настоящий рейтинг построен на данных за 2018 год. Аналитика к нему включает также и динамику показателей инвестиционной привлекательности ТОП-100 за 3 года.

Обновление состава участников, подавших анкету в этом году, оказало влияние на распределение мест и позволило выявить как положительные тенденции, так и болевые точки в отрасли. Участие новых здравниц в анкетировании свидетельствует о готовности к раскрытию финансово-экономической информации для самоидентификации организаций среди других игроков.

Рейтинг опубликован в специальном приложении к газете «Коммерсантъ», с материалами, интервью и аналитикой можно ознакомиться здесь )

РЕЗЮМЕ

Санаторно-курортная отрасль по-прежнему неоднородна, консервативна и медленно изменяет систему управления основными бизнес-процессами, но в то же время демонстрирует бОльшую готовность к открытости для экспертов, аналитиков и инвесторов с целью привлечения не только клиентской базы, но и заинтересованных институциональных и частных инвесторов. Поскольку статистика, общедоступная для анализа отрасли (Росстат и Государственный реестр курортного фонда) не дает достаточной информации для принятия решения инвесторами, этот пробел частично призван заполнить рейтинг. Именно поэтому, интегральный показатель участников ТОП-100 учитывает и специфические отраслевые, и финансово-экономические данные о деятельности здравниц.

ТОП-100: выживание или развитие?

Санаторно-курортная отрасль последние 5 лет развивалась темпами, схожими по динамике с темпами развития экономики страны в целом.

За 5 лет (с 2014 г.) ВВП страны увеличился в номинальном выражении на + 30,3 % (с 79 до 103 трлн руб.), при этом индекс-дефлятор ВВП за 5 лет составил + 39%1, что отражает падение реального ВВП в ценах 2014 года.

Таблица № 1. Индекс дефлятор ВВП 2014-2018 гг.

2014 год

2015 год

2016 год

2017 год

2018 год

Индекс-дефлятор ВВП (%)

107,5

107,3

103,60

105,50

110,3

Доходы санаторно-курортной отрасли за этот же период росли сравнимыми темпами: + 35 % (с 113,9 до 154 млрд.руб.)2 при похожей динамике индекса потребительских цен на санаторно-оздоровительные услуги за этот же период (см. п. 12 таблицы 2).

Таблица № 2. Показатели развития санаторно-курортной отрасли РФ.

Показатель

2014 год

2015 год

2016 год

2017 год

1

Число санаториев

1 289

1 287

1 277

1 271

2

число санаториев-профилакториев

597

568

529

510

3

ВСЕГО

1 886

1 855

1 806

1 781

4

Число мест в санаториях

368 584

373 804

376 524

362 209

5

Число мест в санаториях-профилакториях

73 373

70 404

67 048

64 325

6

ВСЕГО

441 957

444 208

443 572

426 534

7

Численность размещенных лиц в санаторных организациях (млн.чел.)

6,1

6,1

6,4

5,98

8

Индекс физического объема платных услуг населению
по санаторно-оздоровительным услугам

104,2

107,4

97,9

100,1

9

Платные санаторно-оздоровительные услуги населению (млрд.руб.)

92

111

120

112

10

Объем платных санаторно-оздоровительных услуг населению
на душу населения (руб.)

631,8

754,8

818,6

764,8

11

Поступление и расходование средств фонда социального страхования
на санаторно-курортное оздоровление (млрд.руб.)

17,0

25,5

27,6

30,4

12

Индекс потребительских цен на санаторно-оздоровительные услуги

107,6

114,4

107,6

102,4

13

Средние потребительские цены в санатории за день (руб/день)

2 205

2 521

2 689

2 783

После негативной динамики в 2017 году, когда численность потребителей санаторно-курортных услуг в России снизилась с 6,4 млн человек до 5,98 млн. (по данным Росстат), в 2018 год этот показатель восстановился до уровня 2016 года - 6,4 млн человек3.

Участники рейтинга ТОП-100, несмотря на более серьезную конкуренцию за рыночного и корпоративного покупателя в течение пяти лет, падение и восстановление численности потребителей санаторно-курортных услуг, снижение реальных доходов население, а также рост цен на оздоровительные услуги, демонстрируют стабильные финансово-экономические результаты.

Таблица №3. Лидеры рейтинга инвестиционной привлекательности за 2018 год

Место в рейтинге

Интеграль-ный показатель

Край

Наименование санатория

Масштаб 2018

Эффектив-ность 2018

Инвест-потенциал 2018

1

0,8195

Краснодарский край

ООО "Санаторий "Заполярье" (ООО "Санаторий Заполярье")

3

4

12

2

0,7895

Башкортостан

АО "Санаторий "Янган-Тау" (АО Санаторий "Янган-Тау")

4

2

63

3

0,7286

Алтайский край

АО "Курорт "Белокуриха" (АО "Курорт Белокуриха")

2

25

56

4

0,6939

Межрегиональная группа

Сеть санаториев АО "РЖД-ЗДОРОВЬЕ" (АО "РЖД-ЗДОРОВЬЕ")

1

85

58

5

0,6520

Ставропольский край

ООО "Санаторий "Плаза"(ООО Санаторий "Плаза")

8

8

17

6

0,6236

Алтайский край

Санаторий "Россия" (АО Санаторий "Россия")

7

17

66

7

0,6173

Карелия

ЗАО "Лечебно-профилактическое учреждение естественного оздоровления "Клиника Кивач" (ЗАО "Клиника Кивач")

9

14

24

8

0,6078

Краснодарский край

ООО "Санаторно-курортный комплекс "Знание" (ООО "СКК "Знание")

19

1

41

9

0,6046

Пермский край

ЗАО "Курорт "Усть-Качка" (ЗАО "Курорт "Усть-Качка")

6

73

59

10

0,5954

Краснодарский край

ООО "Корпоративный центр оздоровления СИБУР-Юг" (ООО "КЦО СИБУР-Юг")

17

3

4

Среди лидеров рейтинга ТОП-100 по-прежнему санатории не только из традиционных курортных регионов страны.
Так, в первую десятку помимо Краснодарского и Ставропольского краев входят здравницы Башкортостана, Алтайского и Пермского краев, Карелии. Лидеры рейтинга - крупные санатории с годовой выручкой в интервале от 635 до 1.880 млн. (3.665 млн руб. - АО «РЖД-ЗДОРОВЬЕ - 19 филиалов); с большим разбросом коечного фонда, но средней производительностью труда более 1.700 руб. на 1 сотрудника (+ 54% к усредненному санаторию ТОП 100 здравниц). Внутренний потенциал ТОП-10 российских здравниц позволяет развиваться санаториям, увеличивать выручку, сохранять стабильную рентабельность, наращивать производительность труда и поддерживать высокий уровень годовой загрузки.

Таблица №4. Лидеры рейтинга инвестиционной привлекательности за 2018 год

Место в рейтинге

Интегральный показатель

Край

Наименование санатория

Масштаб бизнеса 2018

Эффективность бизнеса 2018

Инвестиционный потенциал 2018

1

0,8334

Краснодарский край

Санаторий "Заполярье"

3

1

72

2

0,8072

Башкортостан

Санаторий "Янган-Тау" (ГУП Санаторий "Янган-Тау" РБ)

4

2

25

3

0,7405

Москва

РЖД-ЗДОРОВЬЕ (АО "РЖД-ЗДОРОВЬЕ")

1

29

50

4

0,7310

Алтайский край

Санаторий "Белокуриха" (АО "Курорт Белокуриха")

2

16

42

5

0,5910

Пермский край

Курорт "Усть-Качка" (ЗАО "Курорт "Усть-Качка")

5

63

10

6

0,5879

Алтайский край

Санаторий "Алтай-West" (ООО Санаторий "Алтай-West")

11

6

6

7

0,5581

Краснодарский край

Санаторно-курортный комплекс "Знание" (ООО "СКК "Знание")

15

3

47

8

0,5468

Татарстан

Санаторий "Бакирово" (ЛПУП санаторий "Бакирово")

18

4

34

9

0,5382

Пермский край

Курорт "Ключи" (ЗАО "Курорт "Ключи")

14

5

20

10

0,5325

Новгородская область

Курорт "Старая Русса" (АО "Курорт Старая Русса")

10

15

22

Санаторий «Заполярье» сохранил 1-е место в рейтинге в 2018 году, увеличил свою выручку от продаж на 18% к 2017 г. до 1880 млн. руб., достиг производительности труда более 1760 тыс руб/чел в год против 1230 тыс рублей, средней в нашей сотне.

Четыре санатория устойчиво входят в ТОП-10 рейтинга инвестиционной привлекательности 3 последних года подряд: санаторий «Янган-Тау», «РЖД-ЗДОРОВЬЕ», Курорт "Усть-Качка", Курорт "Белокуриха". Санаторно-курортный комплекс «СКК Знание» - входит в ТОП 10 за 2017-2018 гг., санаторий «Россия» - за 2016 и 2018 гг. Вся десятка лидеров несомненно является бенчмарками всей санаторно-курортной отрасли. Эти лидеры различаются по форме собственности, но их объединяет сильная медицина, управленческие технологии, успешная маркетинговая политика.

В рейтинге за 2018 год по масштабу бизнеса традиционно лидируют южные регионы, Алтайский и Пермский края, к ним добавилась Карелия.

Таблица №5. ТОП-10 по масштабу бизнеса

Место

Край

Наименование санатория

Масштаб бизнеса

1

Межрегиональная группа

Сеть санаториев АО "РЖД-ЗДОРОВЬЕ" (АО "РЖД-ЗДОРОВЬЕ")

0,4554

2

Алтайский край

АО "Курорт "Белокуриха" (АО "Курорт Белокуриха")

0,4098

3

Краснодарский край

ООО "Санаторий "Заполярье" (ООО "Санаторий Заполярье")

0,4048

4

Башкортостан

АО "Санаторий "Янган-Тау" (АО Санаторий "Янган-Тау")

0,3685

5

Межрегиональная группа

ФГБУ "Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии" Министерства здравоохранения РФ (Федеральное государственное бюджетное учреждение "Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии" Министерства здравоохранения РФ )

0,3643

6

Пермский край

ЗАО "Курорт "Усть-Качка" (ЗАО "Курорт "Усть-Качка")

0,3524

7

Алтайский край

Санаторий "Россия" (АО Санаторий "Россия")

0,2838

8

Ставропольский край

ООО "Санаторий "Плаза"(ООО Санаторий "Плаза")

0,2696

9

Карелия

ЗАО "Лечебно-профилактическое учреждение естественного оздоровления "Клиника Кивач" (ЗАО "Клиника Кивач")

0,2573

10

Ставропольский край

ЛПУ "Базовый санаторий "Виктория" (СКРЦ) (ЛПУ "Базовый санаторий "Виктория" (СКРЦ))

0,2536

За 2018 год в ТОП-10 по эффективности бизнеса вошли санатории Краснодарского края, республик Башкортостан и Татарстан и Ставропольского края.

Таблица № 6. ТОП-10 по эффективности бизнеса

Место

Край

Наименование санатория

Эффективность бизнеса

1

Краснодарский край

ООО "Санаторно-курортный комплекс "Знание" (ООО "СКК "Знание")

0,3346

2

Башкортостан

АО "Санаторий "Янган-Тау" (АО Санаторий "Янган-Тау")

0,3145

3

Краснодарский край

ООО "Корпоративный центр оздоровления СИБУР-Юг" (ООО "КЦО СИБУР-Юг")

0,2975

4

Краснодарский край

ООО "Санаторий "Заполярье" (ООО "Санаторий Заполярье")

0,2966

5

Башкортостан

ООО "Санаторий "Танып" (ООО "Санаторий "Танып" РБ)

0,2787

6

Татарстан

Санаторий "Бакирово" (ЛПЧУП "Санаторий "Бакирово")

0,2756

7

Краснодарский край

Medical Spa Hotel Rosa Springs 4* (ООО "Санаторий "Роза Хутор")

0,2752

8

Ставропольский край

ООО "Санаторий "Плаза"(ООО Санаторий "Плаза")

0,2663

9

Башкортостан

ГУП санаторий "Якты-Куль" РБ (ГУП санаторий "Якты-Куль" РБ)

0,2540

10

Ставропольский край

Профессиональная санаторно-курортная компания "Машук-Аква-Терм" (ООО "ПСКК "Машук-Аква-Терм")

0,2532

По инвестиционному потенциалу в первую десятку вошли санатории из 7 регионов: Крыма, Краснодарского и Ставропольского краев, Московской, Свердловской, Иркутской и Владимирской областей. Высокие позиции по показателю инвестиционной привлекательности в рейтинге обусловлены хорошей динамикой выручки год к году и ростом рентабельности EBIT.

Таблица № 7. ТОП-10 по инвестиционному потенциалу

Место

Край

Наименование санатория

Инвестиционный потенциал

1

Республика Крым

Санаторий "Славутич" (ООО "Санаторий "Славутич")

0,13129

2

Свердловская область

ГАМУ СО "Областной специализированный Центр медицинской реабилитации " Санаторий Руш" (ГАМУ СО ОСЦМР "Санаторий Руш"

0,12815

3

Ставропольский край

Филиал ПАО "РКК "Энергия" -"Санаторий "Крепость" (Филиал ПАО "РКК "Энергия" -"Санаторий "Крепость")

0,12280

4

Краснодарский край

ООО "Корпоративный центр оздоровления СИБУР-Юг" (ООО "КЦО СИБУР-Юг")

0,12261

5

Московская область

ПАО "РКК Энергия"санаторий-профилакторий "Подлипки" (ПАО "РКК Энергия"санаторий-профилакторий "Подлипки")

0,12253

6

Московская область

Федеральное государственное бюджетное учреждение "Многофункциональный комплекс Министерства финансов Российской федерации "(ФГБУ "МФК Минфина России")

0,12183

7

Межрегиональная группа

ФГБУ "Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии" Министерства здравоохранения РФ (Федеральное государственное бюджетное учреждение "Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии" Министерства здравоохранения РФ )

0,12168

8

Иркутская область

Санаторий "Электра" (ООО "Санаторий "Электра" Гранд Байкал")

0,12123

9

Республика Крым

Филиал детский оздоровительный лагерь "Мандарин" (ООО "Компания "Черномор" филиал ДОЛ "Мандарин")

0,12097

10

Владимирская область

АО "Санаторий "Русский лес" (АО "Санаторий "Русский лес")

0,11889

Необходимость обновлять, реконструировать коечный фонд и лечебную базу, совершенствовать службу сервиса и гостеприимства, внедрять современные автоматизированные системы управления санаторием (Санаториум, Здравница, Битрикс и т.п.), и все это - при невысокой (4,3%) рентабельности4 здравниц, вынуждает собственников привлекать кредитные ресурсы. Всякое привлечение финансирования требует открытости финансовой и управленческой информации, раскрытия системы управления рисками и внутреннего контроля, вынуждает здравницы через быстрые реакционные изменения становиться равноправными субъектами общего инвестиционно-экономического пространства.

УСРЕДНЕННЫЙ САНАТОРИЙ ТОП-100 В ДИНАМИКЕ

Портрет усредненного санатория, который составляется 4 года, характеризуется основными отраслевыми показателями.

Таблица 8. Портрет усредненного санатория ТОП-100 в динамике

Показатель

2015 год

2016 год

2017 год

2018 год

2018/2017

Выручка от продаж (млн руб.)

352

318

316

408

129,1%

Выручка на врача (тыс руб. за год)

13 640

14 273

14 515

18 297

126,1%

Загрузка (%)

73

72

70

74

105,7%

Производительность труда (тыс руб/чел за год)

1005

956

962

1231,7

128,0%

Рентабельность EBIT (%)

1,1

4,3

3,9

4,3

110,3%

Отношение долга к выручке (%)

7,5

8,9

7,2

27,68

384,4%

усредненный санаторий из рейтинга ТОП-100 за 2018 год представляет собой малое предприятие с годовой выручкой 408 млн рублей, и превышает аналогичный показатель за 2017 год на 29% (+ 92 млн рублей), что выгодно смотрится на фоне среднеотраслевого показателя в 62,9 млн рублей по Росстату5.

Совокупная выручка участников рейтинга за 2018 год увеличилась на +9.202 млн рублей по отношению к совокупной выручки ТОП-100 санаторно-курортных организаций за 2017 год, что объясняется не только приростом выручки к предыдущему году, но и изменением состава участников рейтинга.

Уровень загрузки номерного фонда здравницы на среднеотраслевом уровне не превышает 50% уже несколько лет6 , в то время как участники рейтинга загружают свои мощности на 70-73% в течение 3-х лет. За 2018 года средний показатель загрузки участников рейтинга составил 74%.

Производительность труда усредненного участника ТОП-100 остается невысокой, но, впервые с начала рейтингования, она превысила 3-х летний уровень (менее 1 млн рублей) и составила 1,2 млн рублей на 1 сотрудника в год, что может говорить о фактическом пересмотре штатных расписаний участниками рейтинга в условиях сокращения затрат, работе над клиентоориентированностью своего бизнеса. Если сравнить показатели численности персонала на 1 гостя участников рейтинга ТОП-100 за 2016-2018 гг., то динамика медленно, но улучшается: 0,72 человека - 2016 г., 0,71 - 2017 г., 0,69 - 2018 г.

Рентабельность по EBIT у здравниц из ТОП-100 увеличилась и составила 4,3% за 2018 год против 3,9% за 2017 год, что объясняется, не столько ростом эффективности санаторного бизнеса, сколько увеличением долговой нагрузки участников рейтинга ТОП-100 за 2018 год7.

Долговая нагрузка участников ТОП-100 за 2018 года значительно выросла: если среднее отношение долга к выручке в 2016-2017 гг. находилось в диапазоне 7,2 - 8,9%, то в 2018 году это показатель достиг уровня 27,7%, что связано, прежде всего, с появлением новых участников, развивающих свой бизнес, в том числе, за счет заемных средств.

ЧТО НОВОГО У КРУПНЕЙШИХ САНАТОРИЕВ?

При составлении рейтинга мы, как и прежде, ориентировались на санатории, работающие в условиях открытого рынка, где конкурируют организации с различной формой собственности: государственной (федеральной, субъектов федерации, муниципальной) и частной, а также ведомственные санатории.

Если посмотреть на ТОП-10 санаториев из рейтинга по интегральному показателю за 2018 год, то видна конкуренция в санаторно-курортной отрасли между крупным частным бизнесом и традиционно сильными ведомственными санаториями (сеть АО «РЖД-ЗДОРОВЬЕ» и ФГБУ «НМИЦ РК» Минздрава России «Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии»).

Таблица 9. Сравнение крупнейших частных и ведомственных сетей

Наименование

Регион

Кол-во санаториев

Место в интегральном рейтинге ТОП -100

2016 год

2017 год

2018 год

AMAKS Hotels&Resorts

Усть-Качка

1

6

5

9

Старая Русса

1

15

10

13

Шахтер

1

23

18

39

Красная Пахра

1

-

-

36

Курорт "Белокуриха"

Алтайский край

3

2

4

3

"Ульяновсккурорт"

Ульяновская область

4

24

29

38

Сеть АО "РЖД-ЗДОРОВЬЕ"

Межрегиональная группа

19

2

3

4

ФГБУ "Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии" Минздрава РФ

Межрегиональная группа

7

-

13

12

За последние 3 года общие проблемы для инвесторов в санаторно-курортный бизнес остались прежними: нагрузка на инженерную инфраструктуру, высокие тарифы на энергоресурсы, высокая стоимость земли в курортных регионах, неработающий в отрасли механизм государственно-частного партнерства. Заявления экспертов, аналитиков и представителей здравниц на специализированных форумах и открытых дискуссионных площадках объединяет проблема отсутствия «длинных денег» и сроках окупаемости крупных инвестиционных проектов (строительство и реконструкция) 7-14 лет.

ЛИДЕРЫ ИНВЕСТИЦИОННОГО РЕЙТИНГА

РАСПРЕДЕЛЕНИЕ ПО РЕГИОНАМ

Всего в рейтинг «ТОП-100 российских здравниц» за 2018 год вошли санатории из 33 регионов (сеть «РЖД-ЗДОРОВЬЕ» и НМИЦ РиК) учитывались как единое целое в составе межрегиональной группы), что свидетельствует о территориально-распределенной сети санаторно-курортных организаций в стране. Наибольшее количество здравниц (37), приходится на Краснодарский и Ставропольский края, а также Крым.

Алтайского край, Республики Башкортостан и Татарстан, а также Московская и Свердловская области представлены 29-ю санаториями. Двумя здравницами представлены Красноярский и Пермский края, Владимирская, Ивановская, Калининградская, Иркутская, Псковская, Самарская и Ульяновская области. Остальные регионы представлены одной здравницей.

Таблица 10. Территориальное распределение ТОП-100 по регионам

В лидерах по загрузке номеров уже 4-й года подряд остаются здравницы Башкортостана (90%), близки показатели заполняемости номеров Алтайского края (82%), Свердловской области (78%) Хорошая динамика участников ТОП-100 по показателю выручки год/к году: +10%, у здравниц Свердловской области + 18% к 2017 году.

Самая высокая долговая нагрузка в рейтинге ТОП-100 у санаториев Краснодарского края (101% от совокупной выручки).

Таблица 11. Рейтинг инвестиционной привлекательности «ТОП-100 российских здравниц» 2018

Место в рейтинге

Интеграль-ный показатель

Край

Наименование санатория

Масштаб

Эффектив-ность

Инвест-потенциал

1

0,8195

Краснодарский край

ООО "Санаторий "Заполярье" (ООО "Санаторий Заполярье")

3

4

12

2

0,7895

Башкортостан

АО "Санаторий "Янган-Тау" (АО Санаторий "Янган-Тау")

4

2

63

3

0,7286

Алтайский край

АО "Курорт "Белокуриха" (АО "Курорт Белокуриха")

2

25

56

4

0,6939

Межрегиональная группа

Сеть санаториев АО "РЖД-ЗДОРОВЬЕ" (АО "РЖД-ЗДОРОВЬЕ")

1

85

58

5

0,6520

Ставропольский край

ООО "Санаторий "Плаза"(ООО Санаторий "Плаза")

8

8

17

6

0,6236

Алтайский край

Санаторий "Россия" (АО Санаторий "Россия")

7

17

66

7

0,6173

Карелия

ЗАО "Лечебно-профилактическое учреждение естественного оздоровления "Клиника Кивач" (ЗАО "Клиника Кивач")

9

14

24

8

0,6078

Краснодарский край

ООО "Санаторно-курортный комплекс "Знание" (ООО "СКК "Знание")

19

1

41

9

0,6046

Пермский край

ЗАО "Курорт "Усть-Качка" (ЗАО "Курорт "Усть-Качка")

6

73

59

10

0,5954

Краснодарский край

ООО "Корпоративный центр оздоровления СИБУР-Юг" (ООО "КЦО СИБУР-Юг")

17

3

4

11

0,5933

Краснодарский край

ООО "Курортный комплекс "Молния Ямал" (ООО "Молния Ямал")

11

18

38

12

0,5887

Межрегиональная группа

ФГБУ "Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии" Министерства здравоохранения РФ (Федеральное государственное бюджетное учреждение "Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии" Министерства здравоохранения РФ )

5

100

7

13

0,5578

Новгородская область

АО "Курорт "Старая Русса" (АО "Курорт Старая Русса")

13

19

23

14

0,5449

Алтайский край

ООО "Санаторий "Алтай-West" (ООО Санаторий "Алтай-West")

14

13

83

15

0,5428

Краснодарский край

Medical Spa Hotel Rosa Springs 4* (ООО "Санаторий "Роза Хутор")

20

7

33

16

0,5371

Краснодарский край

АО "Адлеркурорт" (АО "Адлеркурорт")

12

36

13

17

0,5344

Пермский край

ЗАО "Курорт "Ключи" (ЗАО "Курорт "Ключи")

18

11

52

18

0,5272

Ставропольский край

ЛПУ "Базовый санаторий "Виктория" (СКРЦ) (ЛПУ "Базовый санаторий "Виктория" (СКРЦ))

10

55

29

19

0,5197

Татарстан

Санаторий "Бакирово" (ЛПЧУП "Санаторий "Бакирово")

26

6

82

20

0,4979

Алтайский край

ООО "Санаторий "Родник Алтая" (ООО "Санаторий "Родник Алтая")

23

12

89

21

0,4893

Башкортостан

ООО "Санаторий "Красноусольск" (ООО "Санаторий "Красноусольск")

25

15

64

22

0,4805

Краснодарский край

АО "Пансионат "Бургас" (АО "Пансионат "Бургас")

29

16

45

23

0,4660

Ставропольский край

Профессиональная санаторно-курортная компания "Машук-Аква-Терм" (ООО "ПСКК "Машук-Аква-Терм")

39

10

30

24

0,4644

Ставропольский край

ООО Санаторий "Центросоюз-Кисловодск" (ООО Санаторий "Центросоюз-Кисловодск")

21

28

26

25

0,4617

Калининградская область

ООО "Санаторий "Янтарный берег" (ООО "Санаторий "Янтарный берег")

24

24

74

26

0,4571

Республика Крым

Федеральное государственное бюджетное учреждение "Сакский ВКС им. Н.И. Пирогова" Министерства обороны России (ФГБУ "Сакский ВКС им. Н.И. Пирогова" Минобороны России)

15

49

85

27

0,4493

Башкортостан

ООО "Санаторий "Танып" (ООО "Санаторий "Танып" РБ)

60

5

42

28

0,4324

Новосибирская область

ООО "Санаторий "Озеро Карачи" (ООО "Санаторий "Озеро Карачи")

41

22

16

29

0,4238

Псковская область

ЛПУ "Санаторий "Хилово" (ЧЛПУ "Санаторий "Хилово")

30

35

62

30

0,4211

Ставропольский край

Филиал ПАО "РКК "Энергия" -"Санаторий "Крепость" (Филиал ПАО "РКК "Энергия" -"Санаторий "Крепость")

32

38

3

31

0,4198

Республика Крым

Санаторий "Славутич" (ООО "Санаторий "Славутич")

33

41

1

32

0,4131

Ставропольский край

ЛПУП "Санаторий им. М.Ю. Лермонтова" (ЛПУП "Санаторий им. М.Ю. Лермонтова")

28

48

51

33

0,4076

Башкортостан

ГУП санаторий "Якты-Куль" РБ (ГУП санаторий "Якты-Куль" РБ)

76

9

60

34

0,4046

Республика Крым

ООО "НЦП и ДП и РИ" (ООО "Национальный центр параолимпийской и дефлимпийской подготовки и реабилитиации инвалидов")

16

96

34

35

0,4011

Краснодарский край

АО "Санаторий "Зеленая роща" (АО "Санаторий "Зеленая роща")

36

31

70

36

0,3933

Москва

"Курорт "Красная Пахра" (ООО "Курорт "Красная Пахра")

49

26

55

37

0,3895

Краснодарский край

АО "Клинический санаторий "Металлург" (АО "Клинический санаторий "Металлург")

54

20

95

38

0,3873

Ульяновская область

АО "Ульяновсккурорт" (АО "Ульяновсккурорт")

22

83

73

39

0,3862

Ставропольский край

Амакс санаторий "Шахтер" (ОАО Ордена "Знак почета ""Санаторий "Шахтер")

43

37

49

40

0,3835

Краснодарский край

ОАО "Санаторий "Голубая даль" (ОАО "Санаторий "Голубая даль")

38

42

46

41

0,3820

Ставропольский край

ЛПУП Санаторий "РОДНИК" (ЛПУП Санаторий "РОДНИК")

27

81

50

42

0,3693

Татарстан

Лечебно-профилактическое частное учреждение профсоюзов санаторий "Шифалы- су (целебная вода) "Ижминводы" (Лечебно-профилактическое частное учреждение профсоюзов санаторий "Шифалы- су (целебная вода) "Ижминводы")

51

33

67

43

0,3636

Республика Крым

ООО "Санаторий "Орен-Крым" (ООО "Санаторий "Орен-Крым")

48

44

65

44

0,3635

Свердловская область

Частное учреждение "Санаторий-профилакторий "Леневка" (ЧУ "Санаторий-профилакторий "Леневка")

69

23

91

45

0,3601

Краснодарский край

АО "Санаторий "Голубая волна" (АО "Санаторий "Голубая волна")

34

67

92

46

0,3544

Ивановская область

ООО "Курорт "Оболсуново"

68

29

68

47

0,3534

Красноярский край

ООО "Санаторий-профилакторий "Березка" (ООО "Санаторий-профилакторий "Березка")

71

21

97

48

0,3517

Республика Крым

Филиал детский оздоровительный лагерь "Мандарин" (ООО "Компания "Черномор" филиал ДОЛ "Мандарин")

45

78

9

49

0,3508

Московская область

Федеральное государственное бюджетное учреждение "Многофункциональный комплекс Министерства финансов Российской федерации "(ФГБУ "МФК Минфина России")

46

79

6

50

0,3502

Ставропольский край

Лечебно-профилактическое учреждение "санаторий "Эльбрус" (Лечебно-профилактическое учреждение "санаторий "Эльбрус")

47

57

72

51

0,3479

Ставропольский край

ЗАО "Санаторий "Родник" (ЗАО "Санаторий "Родник")

52

63

11

52

0,3470

Ивановская область

ООО "Санаторий имени Станко" (ООО "Санаторий имени Станко")

55

53

39

53

0,3462

Республика Крым

ФБЛПУ "Санаторий "Днепр" ФНС России (ФБЛПУ "Санаторий "Днепр" ФНС России)

35

92

18

54

0,3451

Башкортостан

ООО санаторий "Юматово" (ООО санаторий "Юматово")

67

34

80

55

0,3423

Свердловская область

ГАМУ СО "Областной специализированный Центр медицинской реабилитации " Санаторий Руш" (ГАМУ СО ОСЦМР "Санаторий Руш"

63

62

2

56

0,3403

Челябинская область

ОАО "Санаторий Урал", Челябинская область (ОАО "Санаторий Урал")

53

68

21

57

0,3393

Ульяновская область

ООО "Санаторий "Радон"(ООО "Санаторий "Радон" )

94

27

15

58

0,3311

Иркутская область

Санаторий "Электра" (ООО "Санаторий "Электра" Гранд Байкал")

65

65

8

59

0,3293

Московская область

ПАО "РКК Энергия"санаторий-профилакторий "Подлипки" (ПАО "РКК Энергия"санаторий-профилакторий "Подлипки")

89

39

5

60

0,3290

Владимирская область

АО "Санаторий "Русский лес" (АО "Санаторий "Русский лес")

85

46

10

61

0,3288

Ставропольский край

ОАО "Санаторий "Бештау" (ОАО "Санаторий "Бештау")

57

69

40

62

0,3268

Республика Крым

Государственное бюджетное учреждение Республики Крым "Санаторий для детей и детей с родителями "Чайка" им. Гелиловичей" (ГБУ Республики Крым "Санаторий для детей и детей с родителями "Чайка" им. Гелиловичей")

80

40

81

63

0,3268

Адыгея

Ваша Личная Здравница "Лаго-Наки" (ЗАО "Терминал")

72

50

36

64

0,3207

Свердловская область

ООО "Триумф" (ООО "Триумф")

44

87

87

65

0,3198

Псковская область

ЛПУ "Голубые озера" (ЧЛПУ "Голубые озера")

62

64

54

66

0,3175

Республика Крым

"Санаторий "Сосновая Роща" (ООО " Санаторий "Сосновая Роща")

50

88

28

67

0,3162

Московская область

АО "Санаторий "Истра" (АО "Санаторий "Истра")

82

59

14

68

0,3159

Свердловская область

ООО "УЗ "Нсерги" (ООО "УЗ "Нижние Серги"

96

32

31

69

0,3158

Ставропольский край

ЛПУ санаторий "Дубрава" (ЛПУ санаторий "Дубрава")

56

80

48

70

0,3136

Красноярский край

ООО "Санаторий-профилакторий Юбилейный Горно-химического комбината" (ООО "Санаторий-профилакторий Юбилейный Горно-химического комбината")

77

58

44

71

0,3133

Самарская область

ФГБУЗ МРЦ "Сергиевские минеральные воды" ФМБА РФ (ФГБУЗ МРЦ "Сергиевские минеральные воды" ФМБА РФ)

42

97

69

72

0,3119

Алтайский край

Курортный отель "Беловодье" (ООО "Отель Беловодье")

90

43

27

73

0,3109

Татарстан

ЗАО "Санаторий "Радуга" (ЗАО "Санаторий "Радуга" )

84

54

43

74

0,3106

Ярославская область

ЗАО "Санаторий имени Воровского" (ЗАО "Санаторий имени Воровского")

64

75

37

75

0,3095

Свердловская область

Санаторий-профилакторий "Талица" (Санаторий-профилакторий "Талица" Дирекции Свердловской ж/д филиала ОАО "РЖД")

73

52

94

76

0,3089

Татарстан

АО "Санаторий Крутушка" (АО "Санаторий Крутушка")

79

66

25

77

0,3061

Пензенская область

ООО санаторий "Надежда" (ООО санаторий "Надежда")

87

60

19

78

0,3051

Краснодарский край

ОАО "Санаторий "Магадан" (ОАО "Санаторий "Магадан")

37

93

98

79

0,3044

Кировская область

ООО "Санаторий "Лесная Новь" (ООО "Санаторий "Лесная Новь" им.Ю.Ф. Янтарева")

75

71

57

80

0,3041

Ставропольский край

ОАО "Санаторий "Джинал" (ОАО "Санаторий "Джинал")

61

77

78

81

0,3000

Краснодарский край

ПРИМОРЬЕ GRAND RESORT HOTEL (АО "Пансионат с лечением "Приморье")

31

47

100

82

0,2945

Свердловская область

ГАУ СО "Профилакторий "Юбилейный" (ГАУ СО "Профилакторий "Юбилейный")

99

45

20

83

0,2943

Свердловская область

ООО "Оздоровительно- спортивный комплекс "Сосновый бор" (ООО "ОСК Сосновый бор")

91

56

35

84

0,2940

Иркутская область

Санаторий "Нукутская мацеста" (ОГБУЗ санаторий "Нукутская мацеста")

100

30

86

85

0,2921

Ставропольский край

ООО "Санаторий ПлазаСПА" (ООО "Санаторий ПлазаСПА")

40

82

99

86

0,2915

Владимирская область

СЛПУ Санаторий им.Абельмана (СЛПУ "Санаторий им.Абельмана")

83

70

88

87

0,2909

Ставропольский край

Клинический санаторий "Пятигорский Нарзан" (ООО "Машук")

74

72

93

88

0,2885

Рязанская область

ООО "Санаторий "Старица" (ООО "Санаторий "Старица")

81

74

75

89

0,2868

Омская область

ОАО "Санаторий-профилакторий "Коммунальник" (ОАО "Санаторий-профилакторий "Коммунальник")

59

94

71

90

0,2803

Воронежская область

ООО "Клинический санаторий имени Горького" (ООО "Клинический санаторий имени Горького")

58

98

79

91

0,2766

Свердловская область

АО "РУСАЛ-Урал", "РУСАЛ Каменск-Уральский, санаторий-профилакторий "Каменный пояс" (АО "РУСАЛ-Урал", "РУСАЛ Каменск-Уральский, санаторий-профилакторий "Каменный пояс" )

93

61

90

92

0,2749

Ставропольский край

Лечебно-профилактическое учреждение "Санаторий имени Анджиевского (ЛПУ "Санаторий им. Анджиевского")

78

91

53

93

0,2720

Удмуртская Республика

ООО "Санаторий Ува" (ООО "Санаторий Ува")

70

95

77

94

0,2684

Самарская область

МАООУ "Пансионат Радуга" (МАООУ "Пансионат Радуга")

88

90

32

95

0,2666

Республика Саха Якутия

ГБУ "Санаторий "Бэс Чагда" Республики Саха (Якутия) (ГБУ "Санаторий "Бэс Чагда" Республики Саха (Якутия)

95

51

96

96

0,2651

Московская область

АО "Клинический санаторий "Валуево" (АО "Клинический санаторий "Валуево")

66

99

76

97

0,2650

Алтайский край

ЗАО "Санаторий Сосновый бор" (ЗАО "Санаторий Сосновый бор")

86

89

84

98

0,2621

Свердловская область

ООО "У трех пещер" (ООО "У трех пещер")

97

76

47

99

0,2619

Чувашская республика

АО "Санаторий "Надежда" (АО "Санаторий "Надежда")

92

84

61

100

0,2528

Оренбургская область

ООО "Санаторий Бузулукский Бор" (ООО "Санаторий Бузулукский Бор" )

98

86

22

КАК МЫ СЧИТАЛИ

Участниками рейтинга являются санатории не как объекты, а как юридические лица в различных организационно-правовых формах.

Межрегиональной группой обозначены АО «РЖД-ЗДОРОВЬЕ» (19 филиалов) и «Национальный медицинский исследовательский центр реабилитации и курортологии (7 филиалов) поскольку филиалы (санатории) расположены в различных регионах страны.

Подсчет интегрального рейтинга инвестиционной привлекательности «ТОП-100 российских здравниц» базировался на показателях, сгруппированных в три блока:

1. Масштаб бизнеса (вес - 0,5).

Основные показатели:

i. Выручка от продаж.

ii.Коечная мощность.

iii. Средняя выручка на 1 гостя в день

2. Эффективность бизнеса (вес - 0,35).

Основные показатели:

i. Производительность труда.

ii.Загрузка номерного фонда.

iii. Средняя выручка на 1 врачебную ставку, скорректированная на коэффициент эффективности врачебного охвата

3. Инвестиционный потенциал (вес - 0,15).

Основные показатели:

i. Рентабельность EBIT.

ii.Динамика выручки в 2018 году по отношению к 2017-му.

iii. Отношение долга к выручке от продаж.

Исходные данные. В основу рейтинга положен ряд отраслевых и финансовых показателей деятельности санаторно-курортной организаций, предоставленных непосредственно санаторно-курортными организациями в по итогам специального анкетирования (были получены в обработку данные более 310 санаторно-курортных организаций).

Для верификации информации использовались данные Федеральной службы государственной статистики и Федеральной налоговой службы, представленные в Системе профессионального анализа рынков и компаний (СПАРК) агентства «Интерфакс».



[7] EBIT - прибыль до вычета процентов и налогов. Данный показатель финансового результата организации является промежуточным, между валовой и чистой прибылью. В этот показатель включены проценты за кредит.